암호화폐에 대한 기관의 관심이 성숙기에 접어들면서 단순한 투기를 넘어 전통 금융과의 통합이 중요한 키워드로 떠오르고 있다. 글로벌 암호화폐 거래소 바이비트(Bybit)의 기업간 거래(B2B) 부문 책임자인 요이 왕(Yoyee Wang)은 최근 인터뷰를 통해 기관 투자자들의 참여 양상 변화와 신뢰·투명성 요구의 증가, 전통 금융과 디지털 자산 간의 효율적 협업 가능성에 대해 설명했다.

왕은 최근 1년 동안 기관의 암호화폐 시장 참여가 현저하게 변화하고 있으며, 과거 FTX 사태로 인해 시장을 떠났던 기존 기관들이 다시 돌아오는 상황이라고 강조했다. 특히 헤지펀드, 트레이딩 회사, 자산운용사, 패밀리오피스와 같은 다양한 기관들이 고객의 관심에 발맞춰 암호화폐 관련 서비스를 확장하고 있다고 전했다.

바이비트는 기관 고객의 신뢰 확보를 위해 수탁, 유동성, 컴플라이언스 인프라를 핵심 전략으로 설정하고 있다. 왕은 바이비트의 B2B 유닛이 크립토 전문 수탁업체인 파이어블록스(Fireblocks) 및 쿠퍼(Copper)와 협력하는 한편, UBS, 카타르국립은행, 시그넘은행 등 전통 금융 기관과의 깊은 통합을 이루고 있다고 밝혔다. 이는 기관 고객이 보다 안전하고 안정적인 환경에서 거래할 수 있도록 하는 데 기여하고 있다.

유동성 측면에서는 전통 금융 방식을 적용해 크로스마진, 레버리지 및 실시간 결제와 같은 고급 기능을 제공하고 있으며, 어디에 자산이 보관되든 암호화폐와 법정화폐, 그리고 미국 국채에 대해서도 안정된 접근성을 확보하고 있다. 또한, 아랍에미리트, 오스트리아, 인도 등 주요 시장에서 규제 등록을 완료하고, AML(자금세탁방지)과 KYC(고객확인) 시스템을 강화하여 컴플라이언스 부분에서도 높은 기준을 유지하고 있음을 강조했다.

왕은 전통 금융과 디지털 자산 간의 협업 가능성에 대해 “상호 이익을 도출할 수 있는 영역을 찾는 것이 핵심”이라고 설명했다. 전통 금융의 관리 역량은 디지털 자산 프로젝트의 확장에 도움을 줄 수 있으며, 반대로 블록체인 기술은 전통 금융 서비스 혁신을 지원할 수 있다. 특히, 실물자산 토큰화(RWA) 부문은 이러한 협업의 중요한 접점으로 부각되고 있다.

바이비트는 이미 실물자산 토큰화와 관련한 여러 프로젝트를 출시하고 운영하며 자산 운용 규모를 확대하기 위한 솔루션을 제공하고 있다. 그러나 규제 불확실성과 기본 자산의 유동성 및 표준화 부족 등은 여전히 기관의 채택에 어려움으로 작용하고 있다.

기관 고객의 요구에 부응하기 위한 기술 인프라도 신속하게 진화하고 있다. UTA(통합 거래 계좌)를 통한 위험 모니터링 및 API 기반의 계정 관리 기능과 같은 고급 툴을 통해 기관 고객은 복잡한 거래 전략에도 안정적으로 대응할 수 있는 구조를 구축할 수 있다.

왕은 향후 기관 시장의 주요 방향성에 대해 “단순한 암호화폐 보유를 넘어 디지털 자산이 비즈니스 모델과 재무 구조 전체에 통합되는 것이 중요하다”라고 강조했다. 암호화폐가 전통 금융의 ‘대안’이 아닌 ‘기반 자산’으로 자리 잡는 것이 다음 도약 단계라는 해석이다.

결론적으로 바이비트는 '신뢰, 통합, 확장'의 키워드를 중심으로 플랫폼을 강화하고 있으며, 2025년 이후 암호화폐 시장에서 기관의 존재감은 더욱 강조될 것으로 보인다. 이에 따라 해당 시장에서 기관 투자자들을 선점하기 위한 플랫폼 간 경쟁도 치열해질 전망이다.