스테이블코인은 이제 단순한 주변 기술이 아니다. 이미 디지털 자산의 영역을 넘어 새로운 금융 인프라를 구축하고 있으며, 기존 금융 시스템이 해결하지 못했던 문제들을 해결하는 데 중요한 역할을 하고 있다. 이는 스테이블코인이 금융 사용자의 경험(UX)을 혁신적으로 개선하고 있는 결과로 볼 수 있다. 이러한 변화의 배경에는 금융 시스템이 실제로 작동하는 방식, 즉 운영체제(OS)의 전환이 자리잡고 있다.

스테이블코인은 달러와 같은 안전자산에 1대1로 연동된 블록체인 기반의 디지털 자산이다. 10년 전, 암호화폐 생태계의 시작점이자 내부 결제 수단으로 발발한 스테이블코인은 이제 실물 경제의 여러 불편함을 해소하는 디지털 달러 인프라로 성장하고 있다. 특히, 물가 상승과 통화 가치 하락에 직면한 신흥시장에서 스테이블코인은 가치 저장, 일상 결제 및 국경 간 송금의 대안 통화로 자리 잡았다. 모건 스탠리의 보고서에 따르면, 2024년 터키의 스테이블코인 결제 규모는 630억 달러에 이를 것으로 예상되고 있으며, 인도, 나이지리아, 인도네시아 등에서도 빠르게 확산되고 있다.

이와 같이 스테이블코인을 선택한 사람들은 특정 암호화폐가 아닌, 자국의 불안정한 금융 시스템을 우회할 수 있는 '달러의 UX'를 추구하고 있다. 이러한 변화는 스테이블코인이 기존 금융 시스템의 비효율성을 대체하는 새로운 구조적 수요를 촉발하고 있음을 보여준다. 예를 들어, 캐나다 결제 회사 누비의 브라이스 저스는 “스테이블코인 결제 시장에서 명확한 제품과 시장 적합성을 입증했다”고 언급하며, 스테이블코인이 기존 결제 시스템보다 뛰어난 장점을 지니고 있다고 평가했다.

글로벌 기업 거래에서도 스테이블코인은 기존 금융보다 더욱 원활한 사용자 경험을 제공하고 있다. 24시간 실시간 결제와 즉시 정산(T+0), 중개 단계 축소, 낮은 수수료율 등은 기존 T+1~T+5 정산 방식에서 오는 제약과 위험을 줄였다. 이는 주식, 채권, 외환, 송금, 카드 결제 등 전통적인 금융 거래 방식을 대체하는 데 중요한 역할을 하고 있다.

스테이블코인의 효율성은 자금 흐름의 연속성을 크게 향상시켰고, 결제 및 거래뿐 아니라 투자, 무역금융, 신용대출까지도 자연스럽게 확장되고 있다. 비자의 최근 보고서에 따르면, 스테이블코인은 단순한 결제를 넘어서 국경 간 신용대출과 무역금융의 영역으로 발전하고 있다. 이로 인해 금융 전반에서 자금 회전 속도가 빨라지고, 기업들이 활용할 수 있는 기회는 점차 확대되고 있다.

스테이블코인은 단순히 거래를 더욱 원활하게 만드는 것 이상의 의미를 가진다. 이들은 금융의 심층 구조, 즉 운영체제를 근본적으로 변화시키고 있다. 기존의 금융 시스템이 신뢰를 기반으로 여러 중개 기관을 통해 작동했다면, 이제 스테이블코인은 코드 기반의 자동화 시스템으로 그 과정을 대체하고 있다. 이는 서류와 절차 중심의 금융에서 코드와 데이터로 움직이는 체계로의 변화를 예고하고 있으며, 새로운 형태의 금융 시대를 열고 있다.

핀테크 전문 매체 PYMNTS는 스테이블코인을 “금융 버전의 HTTP”라고 언급했다. 이는 2000년대의 HTTP가 파편화된 웹을 통합하여 상호운용 가능한 공간으로 만들었던 것처럼, 스테이블코인이 서로 다른 결제망을 블록체인 기반으로 통합하고 있다는 점을 강조한다. 스테이블코인이 인프라로 성장할수록 사용자에게 점점 더 보이지 않는 기술이 될 것이라는 전망도 제시된다.

은행과 핀테크 기업들은 이러한 금융 인프라의 변화를 인식하며, 그들의 역할을 어떻게 변화시킬지를 고민하고 있다. 스탠다드 차타드 CEO 빌 윈터스는 “금융 시스템의 재배선이 시작되고